Makroökonomie verstehen: ECO 202 Test 3 – Bankbilanzen, IS-Kurve und AS/AD-Modell leicht erklärt

Bankbilanzen und Kapitalanforderungen: Ein Leitfaden für ECO 202

In der Makroökonomie sind Bankbilanzen ein zentrales Thema. Der ECO 202 Test 3 behandelt genau diese Inhalte – von der Berechnung von Krediten über Kapitalquoten bis hin zu Reformen. Stell dir vor, eine Bank wie die Deutsche Bank veröffentlicht ihre Bilanz. Du musst wissen, ob sie die gesetzlichen Anforderungen erfüllt. Genau das lernst du hier.

Die Bilanz einer hypothetischen Bank

Eine Bank hat Aktiva (links) und Passiva (rechts). In unserem Beispiel:
Aktiva: Kredite (x), Investitionen (4000), Kassenbestand und Reserven (100)
Passiva: Einlagen (2000), kurzfristige Schulden (1000), langfristige Schulden (1100), Eigenkapital (2000)
Die Bilanzsumme beträgt 6100 (Aktiva = Passiva). Daraus ergibt sich: x + 4000 + 100 = 2000 + 1000 + 1100 + 2000 → x = 2000.

Reservequote und Kapitalquote berechnen

Die Reservequote ist der Anteil der Reserven an den Einlagen: 100/2000 = 5%. Die Kapitalquote (Eigenkapitalquote) ist das Verhältnis von Eigenkapital zu Aktiva: 2000/6100 ≈ 32,8%. Beide Werte sind wichtig für die Bankenregulierung.

Erfüllt die Bank die Anforderungen?

Die Reservequote von 5% wird exakt eingehalten. Die Kapitalquote liegt deutlich über den typischen Mindestanforderungen (z.B. 8% nach Basel III). Nach einer Reform mit einer geforderten Kapitalquote von 20% hält die Bank sogar Überschusskapital: 2000 - 0,2*6100 = 780.

Leverage Ratio und Gewinn

Der Leverage Ratio ist Aktiva/Eigenkapital = 6100/2000 = 3,05. Steigen die Investitionen von 4000 auf 4200, erhöht sich das Eigenkapital um 200 (bei gleichbleibenden Passiva). Das entspricht einer prozentualen Steigerung von 10%.

Die IS-Kurve im geschlossenen Wirtschaftskreislauf

Die IS-Kurve zeigt das Gleichgewicht auf dem Gütermarkt. Im ECO 202 Test 3 wird eine erweiterte Investitionsfunktion verwendet: I = Ī + dY – b(R – r̄) + x̄Ye. Der Parameter x̄ liegt zwischen 0 und 1, da ein Teil des Einkommens investiert wird.

Agency-Probleme bei der Finanzierung

Zwei Arten von Agency-Problemen sind:
Adverse Selektion: Vor Vertragsabschluss haben Kreditnehmer mehr Informationen über ihr Risiko als die Bank.
Moral Hazard: Nach Erhalt des Kredits gehen Kreditnehmer höhere Risiken ein, weil die Bank Verluste trägt.

Ableitung der IS-Kurve

Die IS-Kurve ergibt sich aus der Gleichgewichtsbedingung Y = C + I + G. Setze die Funktionen ein: C = āc + c(Y – T), I = āi – b(R – r̄) + x̄Ye, G = āg. Daraus folgt Y = (1/(1-c)) * (āc – cT + āi – b(R – r̄) + x̄Ye + āg). Die Steigung ist negativ, weil höhere Zinsen die Investitionen senken.

Rezession und fiskalpolitische Maßnahmen

In einer Rezession mit Ye = -10% muss die Regierung die Ausgaben erhöhen. Der Multiplikator ist 1/(1-c). Um die Lücke zu schließen, muss āg um (1-c)*0,1*Y* erhöht werden. Die Regierung muss weniger ausgeben als der Output-Rückgang, weil der Multiplikator die Wirkung verstärkt.

AS/AD-Modell: Innovation und ihre Auswirkungen

Stell dir vor, ein Unternehmen wie Airbus entwickelt ein wasserstoffbetriebenes Flugzeug. Die Transportkosten sinken drastisch, was zu einem einmaligen Preisrückgang führt (ō < 0). Gleichzeitig erwarten Haushalte und Unternehmen eine niedrigere Inflation in der Zukunft.

Kurzfristige Effekte

Die AS-Kurve verschiebt sich nach unten (ō < 0), die AD-Kurve verschiebt sich nach oben (Erwartungseffekt). Da der AD-Effekt stärker ist, steigt der Output über das Potenzial (Ye > 0), und die Inflation sinkt zunächst (π1 < π0).

Mittelfristige Anpassung

In der nächsten Periode passt sich die AS-Kurve an die höhere Outputlücke an. Die Inflation steigt wieder (π2 > π1), bis die Wirtschaft zum langfristigen Gleichgewicht zurückkehrt.

Geldpolitische Reaktionen auf externe Schocks

Als Zentralbanker musst du auf zwei unabhängige Ereignisse reagieren:

Rückgang der Nachfrage nach kanadischem Holz in Japan

Dieser Nachfrageschock senkt Exporte und damit die aggregierte Nachfrage. Die Zentralbank sollte die Zinsen senken, um Investitionen und Konsum zu fördern und die Wirtschaft zu stabilisieren.

Einführung eines universellen Grundeinkommens

Dieses Programm erhöht die Staatsausgaben stark. Ohne Steuererhöhung steigt die aggregierte Nachfrage, was zu Inflation führen kann. Die Zentralbank muss die Zinsen erhöhen, um die Überhitzung zu bremsen.

Fazit

Die Konzepte aus dem ECO 202 Test 3 sind nicht nur Prüfungsstoff, sondern auch Werkzeuge, um aktuelle wirtschaftliche Entwicklungen zu verstehen. Ob Bankenregulierung, Fiskalpolitik oder geldpolitische Entscheidungen – mit diesem Wissen bist du bestens vorbereitet.